Цифровые фиатные валюты и криптовалюты

Фиатные деньги считаются нормой на протяжении многих веков, большую часть своего существования они гарантировались золотым запасом. Однако мир меняется, новые технологии меняют финансовую систему и нашу жизнь, пишет Beincrypto.

Десять лет назад рядовой американец едва ли рассчитывал использовать ApplePay в ежедневных транзакциях, например, при оплате обеда или заправке автомобиля бензином. Сейчас мы ежедневно проводим платежи с помощью наших смартфонов на таких платформах, как PayPal и Venmo.

Даже банковские организации активно вовлекаются в мир цифровых транзакций. Понимая удобство доступности платежных услуг в любой момент и с любого устройства, крупные банки все чаще обращаются к цифровому банкингу.

Цифровой банкинг предполагает преимущества как для банкиров, так и для потребителей. Все это увеличивает выручку. Ручная обработка заменяется автоматизированными услугами, и это очевидный способ сократить эксплуатационные расходы.

Функции обеспечения безопасности и соответствия нормативным требованиям также могут быть стандартизированы и автоматизированы, а такие функции как шифрование, контрольные журналы и сертификаты безопасности становятся зоной ответственности программного обеспечения.

Такие функции, как платежи от человека к человеку уже являются стандартными для банковских учреждений. Дни отправки чека по почте безвозвратно уходят.

Частично эта трансформация связана с цифровой валютой, появившейся 10 лет назад, а также с ее растущим потенциалом в качестве способа оплаты и средства накопления.

Криптовалюта создана для того, чтобы защитить потребителей от существующей хищнической и небезопасной банковской практики. По большей части, она оправдывает свое назначение.

Однако для правительств, стремящихся извлечь выгоду из цифровой революции, следующим логическим шагом, по-видимому, станет отказ от бумажных денег в пользу цифровой формы валюты. В некоторых странах рассматривается возможность перехода на безналичное обращение.

Такие изменения станут такими же значительными, как переход от золота к фиату или от обмена товарами к золоту. Также они могут вызвать хаос и неудобство как у потребителей, так и у правительства, поскольку методы оплаты должны будут развиваться очень быстро, чтобы удовлетворить насущные потребности.

При всей неизбежности этих изменений центральные банки проявляют большую осторожность при изучении новых инструментов. Согласно исследованию BIC, проведенному в 2018 году, большинство специалистов полагает, что этот процесс завершится в течение десяти лет.

Примечательно, что Индия и ее граждане с самого начала были активными сторонниками криптовалюты, поэтому неудивительно, что в стране рассматривается создание цифровой валюты от центрального банка (CBDC).

В качестве причин указываются более легкие платежи внутри страны, более эффективное управление затратами на поддержание физической валюты для населения численностью 1,4 миллиарда человек, а также снижение рисков по отмыванию денег и мошенничеству.

Тем не менее пока в Индии осознают, что для столь серьезных изменений необходимо более глубокое понимание экономики криптовалют, только после это можно уверенно запускать цифровую валюту на национальном уровне.

Неудивительно, что развивающиеся страны с нестабильной национальной валютой проявляют наибольший интерес к внедрению CBDC. Для них CBDC – возможность предоставить банковские услуги гражданам, не имеющим доступа к банковской системе.

Тем не менее, многие правительства пока не рассматривают возможность повсеместного использования криптовалют, небезосновательно полагая, что такие изменение подорвут доверие к правительственным банкам.

Кроме того, во многих странах отсутствуют образовательные ресурсы и средства связи, необходимые для реализации этих изменений, особенно для граждан, не имевших опыт в банковских операциях любого вида.

Независимо от того, начинают ли страны использовать системы цифровых валют, разница между такими ними и криптовалютами и главным образом биткоином сопоставима с разницей между счетом со $ 100 и золотым слитком. Один актив имеет внутреннюю ценность, а другой – нет.

Более того, создание цифровых долларов не решает проблем, которые создают центральные банки. На самом деле система цифровой версии фиатных валют только усиливает инфляцию, так как «производство» денег становится еще более простым и быстрым. Несмотря на экономию за счет логистики, фактическая внутренняя стоимость любого актива не меняется.

В этом смысле биткоин гораздо значительнее с точки зрения стоимости активов и концептуально отличается от любого централизованного аналога.